企业现金比率怎么算？
用企业的资产负债表可以计算出来，但通常没有实际意义 衡量公司偿债能力最常用的指标是资产负债率（Debt-to-asset ratio）。但这个指标没有考虑现金流的情况，如果公司只是资产规模大而实际上资金流小甚至为负值，那么其实际的偿债能力是很差的；另外对于不同行业来说，相同的资产负债率并不代表着实际的偿债能力的强弱程度是相当的。因此就需要引入另一个指标——现金负债比（Cash-to-debt ratio）。
在分析公司财务报告的时候往往会看到这两个指标： 其中资产负债率比较直观，容易理解，这里就不赘述了。 下面主要介绍现金负债比的计算方法以及一些需要注意的地方。 先来看看什么是现金负债比： 可以看到，现金负债比=经营(业务)活动产生的现金流量净额/流动负债，反映了公司在不动用资产的情况下，可以通过经营(业务)活动产生多少用来偿还债务的现金。这个比值越大，说明公司的“手”里越“有钱”——虽然可能不一定“够”支付所有短期借款和应付票据，但也证明了公司具备一定“还账”的能力。 这个指标的优点在于剔除掉了非经营活动产生的现金流出(如投资活动和融资活动产生的现金流出)对结果的影响，从而更能反映公司的偿债能力。但是其缺点也是非常明显的：第一，受企业经营周期的影响，不同的经营周期所得出的结论往往差异很大；第二，由于该指标没有考虑现金流入和流出的时间特性，容易导致误导。 第三，该指标没有考虑未来潜在的损失，即没有考虑坏账的可能性，这会导致对某些公司估值时的低估。
通过上面的计算公式可以看出现金负债比受到两个因素的影响：一是经营活动产生的现金流量净额，二是流动负债。这两个因素影响的结果都体现在最后的结果上，但是过程却是不同的。因此分别对这两个影响因素进行探讨会对最终的结果产生重要影响。
1、经营活动产生的现金流量净额的影响
在计算现金负债比时，经营活动产生的现金流量净额被分为两类：一类是为满足经营活动所必需的，另一类是不必要但又必须的（因为会计处理的关系，会产生这种看似矛盾的说法）。 经营活动产生的现金流量净额中只有一部分才是真的用于偿还债务的，即前面所说的第一类，这部分金额才是真正有现实意义的，因为它说明了在当前情况下以当前盈利能力为基础是可以直接用在还款上的现金流。但需要注意的是，这里的还款并不是单纯的指偿还到期的银行贷款或商业票据，它指的是生产经营活动的循环所产生的现金流转情况。因此即使存在经营亏损，如果有足够的经营现金流，同样可以达到偿还债务的目的。比如在建工程或者固定资产的重整可能会造成当期的营业利润为负值，但从整个生产经营的循环来看则是必要的支出，这些资产在未来必然可以带来足够的现金流，因此从长远来看是符合偿还债务的目的的。
2、流动负债的影响 流动负债通常包括各种短期借贷，如银行借款、商业票据等。这些负债都有明确的到期日，需要在规定的期间内偿还，因此对公司未来的现金流安排有非常严格的要求。 在目前的财务报表体系下，除了正常的经营业务导致的经营性现金流外，其他诸如投资活动和筹资活动产生的现金流都不会体现在这个公式之中，因此对流动负债的审核不能局限于报表的数量而是应该着眼于是否真的具有偿还性。